可以這么講,交易系統(tǒng)是一個交易員的心血結(jié)晶,它體現(xiàn)了交易員的交易哲學(xué)。所以交易體系不具有普適性,也就是說一個交易系統(tǒng)只有在它的創(chuàng)造者手中才能發(fā)揮出最大效果。所以只有打造出自己的交易系統(tǒng)才能走上穩(wěn)定盈利的道路。

    交易體系構(gòu)建過程：理性的自我分析——構(gòu)建交易體系框架——檢驗和完善交易體系；

    一、理性的自我分析

    為什么把理性的自我分析放在第一位,是因為只有清晰的了解自己的性格,理性認識自己擅長的領(lǐng)域,這種前提下構(gòu)建形成的交易體系才可能長期的堅持下去。如果交易體系不符合自己的性格特征,那么不斷的情緒沖擊、信心的反復(fù)受挫最終會導(dǎo)致自己對交易體系的質(zhì)疑直至放棄。

    打個比方,假設(shè)一個交易系統(tǒng)每天的波動率水平是5%以上,資金最大的回撤是30%,但年盈利預(yù)期是100%；當整個市場震蕩向上,看著漲停板一堆股票,而自己的投資組合卻浮虧20%,這時候你和可能會陷入迷茫,考慮放棄這套系統(tǒng)了,下定決心將股票扔掉之后,拋掉的票迅速逆轉(zhuǎn)拉升絕塵而去。。。

    適合自己的交易體系,一定是讓自己很“舒適”的體系,無關(guān)乎倉位、無關(guān)于市場、也無關(guān)于漲跌。如果你的持倉讓自己整天提心吊膽、夜不能寐,不能說這套交易系統(tǒng)不好,但這套交易系統(tǒng)一定不適合你,你也很難通過這套體系實現(xiàn)穩(wěn)定盈利。因此,適合自己的交易體系應(yīng)該是與自己個性、習(xí)慣、關(guān)注點能夠充分契合的交易體系。我們應(yīng)分析自己的性格特點,看自己適合什么樣的交易模式。

    自我分析主要涵蓋性格特點、個人資源、擅長方式等等。

    性格特點需要判斷自己是“激進”還是“穩(wěn)健”型投資人。前者適合選擇集中倉位的強勢個股交易策略,能承擔(dān)較大的波動率,但收益彈性也較大；后者適合做一定數(shù)量的投資組合,享受投資組合帶來的市場平均收益或者超額收益。

    個人資源主要是指自己的能力強項在哪里,擅長宏觀經(jīng)濟分析、擅長企業(yè)財務(wù)分析、擅長捕捉市場熱點、擅長把握政策方向、對某個行業(yè)了如指掌或者其他。任何一個強項都可以幫助你提高相對應(yīng)交易體系的勝率和風(fēng)險回報比,幫助你更大概率的實現(xiàn)穩(wěn)定盈利。

    擅長方式主要是指擅長什么樣的交易模式。交易模式的關(guān)鍵環(huán)節(jié)包括進場策略、持倉周期、頭寸安排等。我們要根據(jù)自己的性格特點,以及歷史的交易情況,來固化我們擅長的交易模式。比如需要認清自己適合短線交易還是波段趨勢交易,如果你對盤面波動非常敏感,建議你使用短線系統(tǒng),如果你認為短線的波動并不能讓你體會到交易所帶來的快樂,你應(yīng)該屬于波段趨勢交易者,建議你使用波段趨勢系統(tǒng)進行交易。

    在交易初期,我們會不斷嘗試各種模式,但慢慢會發(fā)現(xiàn),我們對其中某一種模式更有親切感,盈利的概率更大。那么我們就應(yīng)該以此種模式為基礎(chǔ)來梳理、構(gòu)建、完善自己的交易模式。比如,進場時,傾向于短線交易,選擇15分鐘或者更短周期的K線來分析行情；進場策略上,傾向于選擇振蕩收窄后的突破時機進場；資金分配上,傾向于低風(fēng)險,初次倉位20%以內(nèi),初始虧損1%或者收益回撤1%平倉等。交易體系的每一個模塊都應(yīng)該是我們擅長的,或者說與我們的個性特性相輔相成的,只有如此,才能構(gòu)建一個相對穩(wěn)定的交易體系。

    二、構(gòu)建交易體系框架

    在清晰的進行自我分析之后就可以進一步構(gòu)建適合自己的交易體系,具體包含以下內(nèi)容：策略選擇模塊、交易時間框架、交易信號判斷、資金管理系統(tǒng)、倉位管理系統(tǒng)、風(fēng)險控制模塊等幾大內(nèi)容；

    策略選擇模塊：

    完整的交易體系,一定不會依靠單一的交易策略。比如在牛市中,板塊輪動明顯,絕大部分個股都會走出明顯的上升趨勢,這種態(tài)勢下,精選個股,買定離手耐心持有就是最好的交易策略（利用風(fēng)控做好回撤控制）；在猴市和熊市中,對強勢板塊和個股的及時參與,集中持股,短周期的交易則成為主要的交易策略；

    因此判斷市場環(huán)境、建立不同的交易策略是一個完整交易體系的主要骨架,猶如人的眼睛和大腦,在去往目的過程中幫我們辨明方向。

    明確交易時間框架：

    交易時間框架主要指一筆完整的交易所對應(yīng)的時間周期,超短線通常為隔日交易,主要在5分鐘級別作為持股時間；波段交易可以是幾天、幾周甚至幾個月為周期；中長線交易甚至可以做到幾年周期的持股；總之不同的交易時間框架對應(yīng)不同的持股時間、不同的進出場信號、不同的波動率水平、不同的風(fēng)險控制手段、不同的資金管理系統(tǒng)等等；

    同樣道理,對應(yīng)每一筆交易,不同的時間框架也有不同的預(yù)期收益率。打個比方,對于股指日內(nèi)閃電交易來說,單筆交易預(yù)期收益率有千分之幾,但可能擁有極高的勝率和極高的資金周轉(zhuǎn)率,前期被查的那個在股指盈利20億的貿(mào)易公司就是類似交易策略；做隔日超短線交易來說,每筆交易能有2,3個點已算不錯；但對于日線以上級別的交易來說,這個預(yù)期利潤率水平可能還不夠止損成本。

    在大部分投資人情況看來,他們并不清楚自己交易時間框架的時候,有可能看著分時圖的買點進場,卻想著賺周線級別的利潤,這種混亂的時間框架帶來的長期交易效果是很難賺錢的。

    清晰的交易信號：不同的交易體系具有不同的交易信號,但這些交易信號一定要清晰明了,具有明確的定義以及便與執(zhí)行的特征。就拿趨勢交易系統(tǒng)來說,股價對均線突破的確認、短中期均線的金叉、N日新高的突破等等都可以作為交易信號；

    資金管理系統(tǒng)：資金管理用來控制交易的整體風(fēng)險、控制賬戶的波動率水平。例如初始時候,限定每筆交易承擔(dān)一定比例總資產(chǎn)的風(fēng)險；安全墊累積完畢后,逐步擴大每筆交易承擔(dān)的風(fēng)險比例,以便增加賬戶的收益彈性；

    倉位管理：超短線交易一般不考慮加減倉,波段交易則會遇到倉位管理問題,加減倉信號一般等同于買入賣出交易信號。加倉行為是對初始倉位的判斷進一步印證之后的擴大盈利的手段,減倉則相反。加倉一般采用金字塔方法,減倉相反；

    一定要避免在盈利頭寸上面加比初始倉位更重的頭寸,這樣很容易掙錢變虧錢,另外就是不輕易在虧損頭寸上面加倉攤低成本,就好比一個壞學(xué)生,你去賭他回心轉(zhuǎn)意天天用功學(xué)習(xí),這種概率并不大,還不如把寶都押在好學(xué)生身上,畢竟好學(xué)生變壞的概率要小得多。

    風(fēng)險控制：兩個核心要素：保本首當其沖、其次控制利潤回撤。不同階段要有明確的風(fēng)險控制規(guī)則,規(guī)則力求簡單明了,易于執(zhí)行；通常包含止損位設(shè)定、單筆交易的底倉量、利潤回撤時候的處理辦法等等；簡單來講就是本金虧損到一定比例要迅速縮減倉位尋找虧損原因,是交易問題還是系統(tǒng)性風(fēng)險來臨,其次盈利安全墊累積完畢之后,盈利回撤一定比例也應(yīng)當做同樣的事情,還有就是利用投資組合等等手段去降低賬戶波動率水平

    心態(tài)控制：在構(gòu)建適合自己的交易體系過程中,要建立起一套對應(yīng)的心態(tài)管理辦法。也就是能讓自己堅持執(zhí)行交易信號的心理特征。如何正確面對虧損,如何培養(yǎng)耐心,如何放棄一部分利潤,面對連續(xù)虧損如何去調(diào)整心態(tài)等等；舉個例子,最簡單的一點,實際上虧損并不可怕,最可怕的是害怕虧損,類似的心理層面的邏輯有很多自我暗示可以去擺脫?？傊己玫男睦頎顟B(tài)才是交易體系中最強大的支撐。

    三、檢驗和完善交易體系

    實戰(zhàn)檢驗是構(gòu)建交易系統(tǒng)過程中最重要的一個環(huán)節(jié),有幾個好的方法,持之以恒的做下去,不斷的回顧自己的每一筆交易,從中提煉出最適合自己的交易體系,不斷完善。

    1、每天堅持做交易筆記,對每一筆交易進行記錄,尤其是交易的原因、市場和板塊當時情況等等。

    2、定期回溯賬戶的所有交易記錄,記錄盈利和虧損來源于哪些交易,尤其是哪些大幅盈利,哪些大幅虧損,導(dǎo)致出現(xiàn)大幅盈利和虧損的原因是什么。

    3、不斷的強化記憶帶來大幅盈利的那些交易的過程,不斷重復(fù)審視導(dǎo)致大幅虧損交易的原因,制定策略避免再次出現(xiàn)單筆交易大幅虧損的可能。

    4、將盈利交易的共性要素提煉成交易體系的每個細節(jié),并且牢記在心,必須注意,無論發(fā)生任何事情,都要嚴格按照提煉出來的細節(jié)進行交易。

    5、尤其要不斷通過交易日記記錄每天的心理波動,尤其面對超預(yù)期波動時候的心理波動,找到紓解和平滑心理的各種心理暗示,鍛造一顆強大而平和的內(nèi)心。